Care este cel mai bun broker acțiuni din România
În ultimii ani, piața de capital din România a înregistrat o creștere aproape constantă, ducând, automat și la un interes sporit din partea investitorilor individuali pentru brokeri de acțiuni.
Astfel se face că numărul conturilor de investiții s-a dublat doar în ultimii trei ani, crescând de la 100.000 în 2021, la 200.000 la jumătatea lui 2024.
Iar cifrele de mai sus țin cont doar de numărul conturilor create la brokeri acțiuni care oferă acces exclusiv la BVB.
Dacă ar fi să luăm în calcul și platformele de tranzacționare internaționale, suntem siguri că această creștere ar fi și mai impresionantă, dar, din păcate, nu am reușit să găsim o astfel de statistică pe care să ți-o putem prezenta.
Iată câteva date suplimentare pe care noi le considerăm ca fiind destul de interesante și care te vor ajuta să înțelegi mai bine peisajul actual al brokerilor de acțiuni din România:
- Peste 60% din investitorii noi au sub 35 de ani, demonstrând un interes crescut al generației tinere pentru investiții.
- Valoarea medie a unui portofoliu de investiții pentru un investitor individual este de aproximativ 10.000 lei.
- Comisioanele de tranzacționare variază între 0.3% și 1% per tranzacție, în funcție de broker și volumul tranzacționat.
Cam mare diferența dintre comisioane nu-i așa? Ei bine, acesta și faptul că vedem interesul tot mai mare pentru investițiile în acțiuni sunt și motivele care ne-au determinat să creăm articolul pe care tocmai te-ai apucat să îl citești.
Echipa Financer s-a gândit că ar fi oportună realizarea unei pagini în care să îți specificăm care credem noi că este cel mai bun broker acțiuni din opțiunile disponibile la noi în țară.
Rolul unui broker de acțiuni
Un broker de acțiuni acționează ca un intermediar între investitori și bursa de valori.
Principala sa misiune este de a facilita accesul utilizatorilor la cumpărarea și vânzarea de acțiuni, obligațiuni și alte instrumente financiare listate la bursă.
Dar ce face mai exact un broker de acțiuni? Iată câteva dintre funcțiile sale principale:
Execută ordine de tranzacționare: Brokerul primește ordinele de la clienți și le execută pe piață, asigurându-se că acestea sunt realizate la cotațiile stabilite de către utilizator.
Oferă acces la platforme de tranzacționare: Majoritatea brokerilor de acțiuni pun la dispoziția clienților platforme online proprii, dezvoltate special pentru ei, care permit plasarea de ordine și monitorizarea pieței în timp real dar care oferă acces și la o mulțime de alte funcții.
Furnizează informații și analize: Oferă cercetări de piață, analize ale companiilor, rapoarte economice și chiar sfaturi de la propii experți pentru a ajuta investitorii să ia decizii informate.
Asigură custodia activelor: Păstrează în siguranță acțiunile și fondurile clienților, asigurându-se că acestea sunt protejate și corect administrate.
Oferă suport și educație: Cam toți brokerii de acțiuni pun la dispoziție resurse educaționale variate, sub formă de text, videoclipuri sau chiar webinarii și oferă asistență pentru clienți, ajutându-i să înțeleagă mai bine piața și strategiile de investiții.
Un aspect important de menționat este că brokerii de acțiuni percep comisioane pentru serviciile lor.
În România, comisioanele variază, dar, de regulă, pentru o tranzacție de 1.000 lei, te poți aștepta la un comision între 3 și 10 lei, în funcție de broker, tipul de cont și acțiunea aleasă.
Alegerea brokerului potrivit este extrem de importantă pentru succesul tău ca investitor. Trebuie să ții cont de factori precum comisioane, gama de instrumente financiare oferite, calitatea platformei de tranzacționare, servicii oferite și nivelul de suport pentru clienți.
Top platforme de brokeraj pentru acțiuni în România
În rândurile care urmează vei putea găsi mai multe tabele comparative privind brokerii de acțiuni din România, precum și câteva sugestii ale echipei noastre, în funcție de tipul de investiție care te-ar putea interesa.
Dar în primă fază vom adăuga un tabel comparativ și câteva informații generale:
| Caracteristică | eToro | XTB | Freedom24 | Admiral Markets |
|---|---|---|---|---|
| Cost de inactivitate | 10 USD pe lună după 12 luni de inactivitate | 10 EUR pe lună după 12 luni de inactivitate | Nu există | 10 EUR pe lună după 24 luni de inactivitate |
| Cost de retragere bani | 5 USD per retragere | 0 USD per retragere | 7.5 USD per retragere | 0 USD pentru prima retragere din fiecare lună, apoi 1% din retragerile următoare |
| Număr de acțiuni disponibile | 3.000+ | 3.100+ | 40.000+ | 2.000+ |
| Spread minim pentru acțiuni | 0.15 pips | 0.5 pips | 0.012 USD per unitate | 0.5 pips |
| Taxe de brokeraj pentru acțiuini | 0 % | 0 % | 0.02% (min. 1.2 USD) | 0.01 USD per acțiune (minim 1 USD) |
| Social Trading | ✅ | ❌ | ❌ | ✅ |
| Copy Trading | ✅ | ❌ | ❌ | ❌ |
În baza tabelului de mai sus, putem face câteva observații importante:
Costuri de deschidere: Deschiderea unui cont nou este gratuită, indiferent de brokerul de acțiuni asupra căruia te decizi.
Costuri de inactivitate: Freedom24 se remarcă prin lipsa costurilor de inactivitate, în timp ce Admiral Markets are cea mai lungă perioadă de grație (24 luni).
Costuri de retragere: XTB oferă retrageri gratuite, urmat îndeaproape de Admiral Markets. Freedom24 are cele mai mari costuri de retragere.
Număr de acțiuni: Freedom24 oferă de departe cea mai mare varietate de acțiuni, semnificativ mai mult decât concurenții.
Taxe de brokeraj pentru acțiuni: eToro și XTB oferă tranzacționare fără comisioane pentru acțiuni, ceea ce poate fi un punct foarte atractiv pentru investitorii care doresc să obțină randamente cât mai mari din plasamentele lor.
Funcționalități sociale: eToro se distinge prin oferirea atât a funcționalității de Social Trading, cât și a celei de Copy Trading, făcându-l o opțiune atractivă pentru începători sau pentru cei care doresc să învețe de la alți traderi.
Dacă ar fi să concluzionăm această comparație generală a brokerilor de acțiuni, putem spune următoarele:
- Freedom24 poate fi opțiunea cea mai bună pentru cei interesați de o gamă largă de acțiuni și pentru cei interesați de investiții pe termen lung deoarece vin fără costuri de inactivitate. Un dezavantaj ar fi comisioanele mai mari per tranacție.
- Investitorii care sunt la început de drum și care apreciază funcționalitățile sociale și comisioanele zero pentru acțiuni ar putea prefera eToro.
- XTB poate fi atractiv pentru cei care caută retrageri gratuite și comisioane zero pentru investițiile în acțiuni.
- Admiral Markets oferă un bun echilibru între costuri și funcționalități, cu o perioadă generoasă înainte de aplicarea costurilor de inactivitate.
Alegerea brokerului potrivit pentru investitori începători
Pentru investitorii începători care doresc să intre pe piața de capital, alegerea unui broker de acțiuni adecvat este un pas extrem de important.
Bine, lucrul acesta este valabil indiferent de experiența utilizatorului, dar cu atât mai mult pentru cei la început de drum deoarece, fără o aplicație care să îi ajute, cel mai probabil se vor întâmpla una din următoarele patru scenarii:
- Vor simți că platforma de tranzacționare este prea greoaie, că nu reușesc să deschidă sau să închidă poziții și vor renunța în a face investiții
- Vor rata oportunități din piață pentru că nu pot afla de ele și nu le pot valorifica
- Vor ajunge să piardă bani pentru că nu reușesc să stăpânească bine costurile și nu țin cont de comisioanele de tranzacționare
- Vor cumpăra câteva acțiuni și le vor lăsa în aplicație, uitând de ele și sperând ca valoarea lor să crească în timp
Acestea sunt motivele pentru care dacă ești în căutarea unui broker acțiuni pentru începători ar trebui să fii atenți la următoarele aspecte:
Resurse educaționale: Căută brokeri care oferă o gamă largă de materiale educaționale, inclusiv ghiduri, webinarii și cursuri online. Aceste resurse sunt foarte utile în a te ajuta să înțelegi fundamentele investițiilor și să îți dezvolți propriile strategii.
Platformă intuitivă: O platformă de tranzacționare ușor de utilizat este foarte utilă începătorilor. Caută brokeri de acțiuni care au aplicații cu interfețe clare, cu instrumente de analiză ușor de înțeles și opțiuni de plasare a ordinelor simplu de gestionat.
Cont demo: Un cont demo reîncărcabil este, probabil, cea mai bună cale prin care poți testa strategii de tranzacționare fără riscuri financiare reale. Asigură-te că brokerul oferă această opțiune și că poți reseta fondurile virtuale ori de câte ori este necesar.
Comisioane și costuri transparente: Costurile pot avea un impact semnificativ asupra performanței portofoliului.
Problema pentru investitorii începători este că unii brokeri de acțiuni nu au o politică foarte clară de comisionare, motiv pentru care randamentele lor finale au de suferit.
Iată de ce trebuie să te axezi către brokeri care oferă o structură de comisioane clară și competitivă și să eviți brokerii cu comisioane ascunse sau complicat de înțeles.
Suport pentru clienți: Pentru a fi sigur că, indiferent de problema cu care te-ai putea confrunta, există cineva care te poate ajuta, un serviciu de asistență pentru clienți prompt și competent este foarte important.
Verifică dacă există suport în limba română, care sunt orele de funcționare și canalele de comunicare (telefon, chat live, e-mail).
Instrumente de gestionare a riscului: Caută brokeri care oferă instrumente de bază pentru gestionarea riscului, cum ar fi garantarea ordinului de stop-loss și take-profit. Aceste funcții te pot ajuta să îți protejezi investițiile și să îți gestionezi emoțiile în timpul tranzacționării
Acces la piețe diverse: Deși la început te poți concentra doar pe o singură piață, poți opta pentru un broker care oferă acces la o gamă variată de piețe sau chiar instrumente financiare, de tipul ETF-urilor, CFD-urilor și altele.
Acest lucru îți va permite să îți diversifici portofoliul pe măsură ce câștigi experiență.
Posibilitatea achiziționării de acțiuni fracționate: De multe ori începătorii vor fi reticenți în a investi, să zicem 400 USD pentru a cumpăra o acțiune întreagă Tesla. Pentru ei, există varianta acțiunilor fracționate.
Ce sunt aceste acțiuni? Nimic altceva decât un CFD cu leverage de 1:1 cu suport pe respectiva acțiune, dar fără costuri tipice CFD-urilor, care îți permite deținerea unei părți a acțiunii.
La achiziția suficientor părți pentru a face un întreg, respectivul întreg este convertit în acțiune reală.
Funcții dedicate începătorilor: Funcții de genul Social Trading, unde poți primi sfaturi de la alți utilizatori ai aplicației și CopyTrading ce îți permite copierea portofoliilor investitorilor mai experimentați sunt foarte utile pentru începători.
Iată și tabelul comparativ în baza celor prezentate mai sus:
| Caracteristică | eToro | XTB | Freedom24 | Admiral Markets |
|---|---|---|---|---|
| Comisioane transparente | ✅ | ✅ | ✅ | ✅ |
| Taxe brokeraj acțiuni | 0 | 0 | 0.02% (min. 1.2 USD) | 0.01 USD per acțiune (minim 1 USD) |
| Spread acțiuni | 0.15 pips | 0.5 pips | 0.012 USD per unitate | 0.5 pips |
| Număr acțiuni | 3.000+ | 3.100+ | 40.000+ | 2.000+ |
| Număr ETF-uri | 670 | 350 | 1.500 | 300 |
| Număr CFD-uri | 6.000 | 6.000 | ❌ | 3.000 |
| Platformă intuitivă | ✅ | ✅ | ✅ | ✅ |
| Materiale educative | ✅ | ✅ | ✅ | ✅ |
| Cont demo reîncărcabil | ✅ | ❌ | ❌ | ✅ |
| Social trading | ✅ | ❌ | ❌ | ❌ |
| Copy trading | ✅ | ❌ | ❌ | ✅ |
| Suport în limba română | ✅ | ✅ | ❌ | ❌ |
| Acțiuni fracționate | ✅ | ✅ | ❌ | ✅ |
eToro – alegerea Financer drept cel mai bun broker acțiuni pentru începători
După toate analizele și testele pe care le-am făcut, Financer.ro crede că eToro este cel mai bun broker acțiuni pentru începători. Iată de ce zicem asta:
- Oferă o platformă extrem de intuitivă și ușor de utilizat, cu o multitudine de ghiduri, cursuri online și chiar webinarii oferite de experți financiari
- Dispune de funcția unică de Copy Trading, care permite începătorilor să copieze strategiile traderilor experimentați
- Pune la dispoziție o comunitate activă de investitori de la care poți învăța și cu care poți schimba idei
- Are comisioane competitive și, poate mai important, transparent prezentate
- Oferă un cont demo reîncărcabil gratuit, cu fonduri virtuale de $100.000
Toate caracteristicile de mai sus fac din eToro o alegere potrivită pentru cei care fac primii pași în lumea investițiilor în acțiuni, oferind un echilibru între ușurința de utilizare, oportunități de învățare și instrumente avansate de tranzacționare.
Indiferent de brokerul de acțiuni ales, amintește-ți că educația continuă și practica sunt esențiale pentru succesul în investiții.
Începe inițial cu contul demo pentru a-ți crea și testa strategii investiționale și abia apoi fă trecerea către sume mici reale. Și nu ezitați să profiți la maxim de toate resursele educaționale oferite de brokerul ales.
Brokeri specializați în acțiuni internaționale
În era globalizării, investițiile în acțiuni internaționale nu mai sunt de mult un lux, ci o necesitate pentru un portofoliu bine diversificat.
Dar, din nou alegerea brokerului potrivit poate face diferența între un portofoliu profitabil și unul foarte profitabil (nici nu ne gândim ca cititorii noștri să nu aibă succes cu ale lor plasamente, ci doar cât de mari vor fi reușitele lor).
Să luăm fiecare aspect în parte și să îl analizăm:
Costuri reduse – mai mult decât pare la prima vedere
Când vorbim despre costuri, mulți se uită doar la comisionul de tranzacționare. Însă aceasta este o mare greșeală dacă ne întrebi pe noi.
Un broker cu adevărat competitiv în piața internațională trebuie să exceleze în mai multe aspecte:
Spread-uri strânse: Spread-urile mai mici de 0.1% sunt excelente. Știm că 0.5% poate părea puțin, dar crede-ne că la volume mari, fiecare fracțiune contează.
Taxe de conversie valutară: Acesta este serviciul unde mulți brokeri „recuperează” din comisioanele mici de tranzacționare. Un broker acțiuni de top va oferi rate aproape de cele interbancare și va avea comisioanele cât mai mici.
Costuri de păstrare în custodie: Unii brokeri taxează pentru simpla deținere a acțiunilor străine. Evită-i cât poți de mult.
Diversificarea – adesea cheia unui portofoliu de succes
În 2024, a avea acces doar la câteva piețe majore nu mai este suficient. Un broker de elită în zona internațională ar trebui să ofere:
Acces la piețe multiple: Ideal ar fi să ai acces la cel puțin 10 burse globale.
O gamă largă de instrumente: Acțiuni, ETF-uri, obligațiuni, poate chiar și unele produse derivate.
Piețe emergente: Aici se ascund adesea oportunitățile necunoscute, cu toate că vin și cu riscuri ceva mai mari.
Gândește-te așa: cu cât mai multe uși îți deschide brokerul, cu atât ai mai multe oportunități de explorat.
Platforma de tranzacționare – nu doar un simplu buton de „cumpără”
O platformă excelentă pentru tranzacții internaționale ar trebui să fie:
Intuitivă: Să poți naviga cu ușurință între piețe și instrumente și, poate mai important, să îți scrie clar când cumperi activul subiacent și când cumperi doar un derivat al activului respectiv.
Bogată în informații: Cotații în timp real, știri relevante, rapoarte financiare.
Dotată cu instrumente de analiză: Grafice avansate ce pot fi personalizate și pe care să poți observa și trasa trend-uri, screeners, alerte personalizabile.
Disponibilă pe multiple dispozitive: Desktop, mobil, tabletă – piețele nu dorm, nici platforma ta nu ar trebui să o facă.
Comisioane transparente – fără surprize neplăcute
Transparența în comisioane nu înseamnă doar să afișezi un tabel pe site. Un broker de top va oferi:
Simulatoare de costuri: Vei putea introduce suma pe care vrei să o investești și să vezi exact exact ce vei plăti, câte acțiuni vei putea lua și câte taxe vei plăti.
Notificări pre-tranzacționare: Știi exact costul pe care îl vei avea de suportat înainte de a confirma tranzacția.
Rapoarte detaliate: Să poți analiza fiecare cent cheltuit.
Protecția investitorilor – siguranța ta financiară
Din păcate, în ultima vreme tot auzim de platforme de tranzacționare (în special pe piața crypto) care nu sunt altceva decât niște țepe ce au ca scop fraudarea banilor utilizatorilor.
Cu siguranță nu ne dorim așa ceva și, ca atare, brokerul ales ar trebui să aibă:
Reglementare strictă: Ideal, broker reglementat în jurisdicții respectate (UK, țări din UE, SUA).
Segregarea fondurilor: Banii clienților trebuie ținuți separat de cei ai brokerului. Cum te ajută asta? Păi în cazul în care brokerul dă faliment, nu se pot folosi de banii tăi pentru a-și plăti datoriile.
Asigurare suplimentară: Unii brokeri oferă protecție împotriva fraudării fondurilor sau alte forme de asigurări.
Istoric solid: De preferat ar fi să mergi pe mâna unor brokeri acțiuni cu ani buni de activitate și reputație impecabilă, în condițiile în care aceștia deja există de ceva ani în țara noastră.
În continuare, vom compara aceleași platforme ca și până acum. Vom evalua fiecare broker acțiuni pe o scală de la 1 la 5 stele (★) pentru fiecare caracteristică, unde 5 stele reprezintă cea mai bună performanță.
| Caracteristică | eToro | XTB | Freedom24 | Admiral Markets |
|---|---|---|---|---|
| Spread-uri strânse | ★★★☆☆ | ★★★★☆ | ★★★★☆ | ★★★★☆ |
| Taxe de conversie valutară | ★★★☆☆ | ★★★★☆ | ★★★★☆ | ★★★★☆ |
| Costuri de păstrare în custodie | ★★★★☆ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★☆ |
| Acces la piețe multiple | ★★★★☆ | ★★★★☆ | ★★★★★ | ★★★★☆ |
| Gamă largă de instrumente | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ |
| Acces la piețe emergente | ★★★★☆ | ★★★★☆ | ★★★★☆ | ★★★☆☆ |
| Platformă intuitivă | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★☆ | ★★★★☆ |
| Bogăție de informații | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ |
| Instrumente de analiză | ★★★★☆ | ★★★★★ | ★★★★☆ | ★★★★★ |
| Disponibilitate multi-device | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ |
| Simulatoare de costuri | ★★★★☆ | ★★★★★ | ★★★★☆ | ★★★★☆ |
| Notificări pre-tranzacționare | ★★★★☆ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ |
| Rapoarte detaliate | ★★★★☆ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ |
| Reglementare strictă | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ |
| Segregarea fondurilor | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★★ |
| Asigurare suplimentară | ★★★★★ | ★★★★☆ | ★★★★☆ | ★★★★☆ |
| Istoric solid | ★★★★★ | ★★★★★ | ★★★★☆ | ★★★★★ |
Freedom24 – alegerea Financer drept cel mai bun broker acțiuni internaționale
În lumina criteriilor prezentate aici, Freedom24 se evidențiază ca o alegere de top pentru investitorii români interesați de piețele internaționale.
Cu acces la peste 40.000 de acțiuni din 15 burse globale, comisioane care pornesc de la un competitiv 0.02%, și o platformă intuitivă dar puternică, Freedom24 bifează majoritatea căsuțelor unui broker internațional de elită.
Mai mult, Freedom24 oferă analize detaliate și rapoarte de cercetare pentru o gamă largă de companii internaționale, un plus semnificativ pentru investitorii care vor să își fundamenteze deciziile pe date solide.
Brokeri care oferă acces la oferte publice inițiale
Ofertele publice inițiale (IPO) reprezintă momentul în care o companie privată își listează acțiunile pe o bursă publică pentru prima dată.
Pentru investitori, IPO-urile pot oferi oportunitatea de a intra încă de la început în companii promițătoare, putând beneficia de creșteri semnificative de preț.
Totuși, IPO-urile vin și cu riscuri considerabile. Volatilitatea prețurilor poate fi extremă în primele zile de tranzacționare, iar multe companii nou listate subperformează pe termen lung.
Conform unui studiu realizat între 1980 și 2020, între 60% și 70% din IPO-uri se tranzacționează sub prețul de listare după 5 ani.
Când căutăm un broker pentru IPO-uri, ar trebui să ne concentrăm pe:
- Acces la o gamă largă de IPO-uri, inclusiv internaționale
- Informații detaliate și analize despre companiile care se listează
- Proces simplu de subscriere și alocare a acțiunilor
- Comisioane competitive pentru participarea la IPO-uri
Freedom24 – alegerea Financer drept broker acțiuni din România cu acces la IPO-uri
Freedom24 se remarcă și în această categorie, fiind singurul broker dintre cei patru comparați până acum care au oferte publice inițiale în portofoliu.
Ei oferă acces la numeroase IPO-uri globale, inclusiv unele care nu sunt disponibile prin alți brokeri din România.
Cu o rată de succes de peste 90% în alocarea acțiunilor pentru clienții lor și un proces de subscriere simplu, Freedom24 face participarea la IPO-uri accesibilă chiar și pentru investitorii de retail.
Un avantaj unic al Freedom24 este că oferă analize detaliate și previziuni pentru fiecare IPO disponibil pe platforma lor. Acest lucru poate fi extrem de valoros pentru investitorii care doresc să ia decizii informate în acest domeniu volatil.
Pro Tip: Chiar dacă un broker oferă acces la IPO-uri, asta nu înseamnă că și trebuie să investești în ele. Asigură-te că înțelegi pe deplin riscurile înainte de a investi. Diversificarea rămâne cheia succesului pe termen lung.
Pașii pentru deschiderea unui cont la un broker de acțiuni
Intrarea în lumea investițiilor poate părea intimidantă la început, dar procesul de deschidere a unui cont la un broker de acțiuni este mai simplu decât crezi.
Și, cu toate că procesul poate diferi de la o platformă la altă, iată pașii esențiali pe care trebuie, în general, să îi urmezi:
Alege brokerul de acțiuni potrivit
Credem că ți-am oferit deja suficient de multe tabele comparative, destule sfaturi despre platforma către care am opta noi, așa că acuma este timpul ca tu să faci o alegere.
Ce este bine de știu e că indiferent spre care dintre cei patru brokeri de acțiuni prezentați aici te îndrepți, nu ai cum să dai greș.
Iar pentru a-ți scuti timpul, apăsând pe următoarele link-uri vei fi redirecționat automat către brokerul selectat, iar noi vom câștiga un comision din treaba asta, comision care nu te va afecta deloc pe tine, vine fără obligații sau costuri pentru client, dar care ne ajută foarte mult pe noi:
Pregătește toate documentele necesare înscrierii
Vei avea nevoie de o carte de identitate pentru crearea contului.
Apoi, pentru a putea începe să investești bani reali în aplicație, va trebui să treci printr-un așa-numit proces KYC (know your customer – mai multe detalii în pasul următor), în care ți se va solicita o dovadă de adresă – sub forma unei facturi pe numele tău de la adresa pe care o ai în cartea de identitate sau un extras de cont bancar.
Completarea datelor personale + KYC
Va trebui să completezi datele tale personale și apoi să treci prin procesul KYC, care implică:
- Să răspunzi unor întrebări legate de situația ta financiară, salarială etc.
- Să răspunzi la un chestionar unde ți se vor testa cunoștințele tale investiționale și, în funcție de ele, ți se vor activa sau bloca diferite produse (spre exemplu, se poate bloca accesul la CFD-uri dacă se observă că nu înțelegi deloc cum funcționează ele)
- Tot aici ți se poate solicita să faci un selfie pentru a se asigura brokerul că cel care deschide contul este și persoana din acte
Alimentarea contului – opțional
Ultimul pas, unul opțional, în procesul de creare a contului este alimentarea acestuia cu o sumă de bani.
Aceasta poate avea o limită minimă impusă de unii brokeri (50 USD sau 100 USD), în vreme ce alții lasă la alegerea utilizatorului cât de mulți bani vrea să verse în contul platformei.
Acum e gata să înceapă aventura ta ca investitor în acțiuni
Sperăm că ești pregătit, că ai acumulat suficient de multă experiență și îți urăm să vezi numai verde în față de acum încolo!
Pro Tip: Înainte de a investi bani reali, petrece timp educându-te despre piața de capital și strategii de investiții. Mulți brokeri oferă resurse educaționale gratuite, așa că profită de ele cât de mult poți.
Știai că? Timpul mediu necesar în ziua de astăzi pentru deschiderea unui cont la un broker acțiuni online în România este de aproximativ 24 de ore, presupunând că toate documentele sunt în ordine.
Comisioane broker acțiuni
Când vine vorba de investiții la bursă, comisioanele chiar pot face diferența. Un cost de până la o zecime de procent mai mare poate avea efecte semnificative asupra profitabilității nete a portofoliului tău.
În acest capitol vom prezenta întâi care sunt principalele tipuri de comisioane pe care le pot percepe brokerii de acțiuni, după care vom oferi un tabel comparativ al costurilor cu care vin cele patru platforme asupra cărora ne-am axat atenția în articol:
Comision de tranzacționare: Este cel mai comun tip de comision, aplicat la fiecare tranzacție, atât la cumpărare cât și la vânzare. De regulă se calculează sub forma unui procent din suma tranzacționată, dar, mai rar, poate fi și reprezentat și ca o taxă fixă, sau o combinație taxă fixă + procent.
Spread: Diferența dintre prețul bid (prețul maxim pe care un cumpărător este dispus să îl plătească pentru o acțiune) și prețul ask (cel mai mic preț la care un vânzător e dispus să vândă o acțiune). Practic, este marja dintre prețul la care cumpără platforma o acțiune și cel la care ți-o vinde ție.
Taxă de inactivitate: Percepută de muți brokeri de acțiuni atunci când nu efectuezi tranzacții într-o anumită perioadă – 6/12/24 luni.
Comision de depunere/retragere: Taxe aplicate la transferul banilor în sau din contul de tranzacționare.
Taxă de conversie valutară: Aplicată când tranzacționezi în alte valute decât cea a contului, iar aici este locul unde mulți brokeri de acțiuni fac profituri frumușele întrucât solicită comisioane ridicate pentru conversii valutare.
Comision de păstrare în custodie: Unii brokeri percep o taxă pentru păstrarea activelor în portofoliul tău.
Depunere minimă: Știm că acesta nu este, realmente vorbind, un cost, întrucât tu te vei putea folosi de banii respectivi pentru a realiza plasamente. Acestea fiind zise, cum contul de tranzacționare nu poate fi activat fără această depunere minimă, ne-am gândit să o prezentăm aici.
Iată și tabelul comparativ:
| Caracteristică | eToro | XTB | Freedom24 | Admiral Markets |
|---|---|---|---|---|
| Comision tranzacționare acțiuni | 0% (spread inclus) | 0% pentru acțiuni US | 0.02% (min. 1.2 USD) | De la 0.01 USD/acțiune |
| Spread minim acțiuni | Variabil, de la 0.09% | De la 0.1% | 0.012 USD per acțiune | De la 0.1% |
| Taxă de depunere | 0 USD | 0 USD | 0 USD | 0 USD |
| Taxă de retragere | 5 USD | 0 USD | 7 USD | 0 USD (prima pe lună) |
| Cost de inactivitate | 10 USD/lună după 12 luni | 10 EUR/lună după 12 luni | Nu există | 10 EUR/lună după 24 luni |
| Taxă de conversie valutară | 50 pips (aprox. 0.5%) | 0.5% | 0.5% | 0.3% |
| Depunere minimă pentru activarea contului | 100 USD | 0 USD | 0 USD | 100 USD |
Concluzii în baza datelor legate de costuri
Comisioane de tranzacționare: eToro și XTB se remarcă prin comisioane zero pentru tranzacționarea acțiunilor, ceea ce rămâne foarte atractiv pentru investitorii frecvenți. Freedom24 și Admiral Markets mențin comisioane mici, dar ele totuși există.
Spread-uri acțiuni: Freedom24 oferă cel mai mic spread pentru acțiuni, ceea ce poate fi un avantaj semnificativ pentru traderii activi. eToro, XTB și Admiral Markets sunt brokeri de acțiuni cu spread-uri competitive, dar ușor mai mari.
Taxe de depunere: Toate platformele oferă depuneri gratuite.
Taxe de retragere: XTB și Admiral Markets sunt în avantaj, oferind retrageri gratuite (Admiral Markets are doar prima retragere gratuită pe lună). Freedom24 are cea mai mare taxă de retragere.
Conversie valutară: Admiral Markets oferă cea mai avantajoasă rată de conversie valutară. Ceilalți brokeri au taxe similare, în jurul valorii de 0.5%, inclusiv eToro (50 pips fiind aproximativ echivalent cu 0.5%).
Costuri de inactivitate: Freedom24 se evidențiază ca singurul broker fără costuri de inactivitate, fiind atractiv pentru investitorii pe termen lung sau ocazionali. Admiral Markets oferă cea mai lungă perioadă de grație înainte de a aplica taxe de inactivitate.
Depunere minimă: XTB și Freedom24 se remarcă prin lipsa unei cerințe de depunere minimă, făcându-le foarte accesibile pentru începători sau investitori cu bugete limitate.
Din perspectiva noastră, credem că fiecare broker vine cu câteva puncte forte specifice, după cum urmează:
- eToro și XTB sunt atractive pentru tranzacționarea frecventă a acțiunilor datorită comisioanelor zero, dar eToro are un mic dezavantaj din cauza depunerii minime.
- XTB se evidențiază prin combinația de comisioane zero, lipsa taxelor de retragere și absența depunerii minime.
- Freedom24 este avantajos pentru investitorii pe termen lung datorită lipsei taxelor de inactivitate și pentru cei care apreciază spread-uri mici la acțiuni.
- Admiral Markets oferă o structură de comisioane echilibrată, cu cea mai bună rată de conversie valutară și o perioadă generoasă înainte de aplicarea taxelor de inactivitate.
Un lucru este însă cert: alegerea finală a brokerului ar trebui să se bazeze pe stilul individual de tranzacționare, frecvența tranzacțiilor, sumele disponibile pentru investiții inițiale și preferințele personale în ceea ce privește instrumentele financiare și funcționalitățile platformei.
Diferențe între brokerii online și cei tradiționali
În era digitală, alegerea între un broker acțiuni online și unul tradițional poate părea evidentă, dar fiecare are avantajele și dezavantajele sale.
Să aruncăm o privire mai atentă:
Costuri
* Online – comisioane mai mici datorită automatizării. Unii brokeri de acțiuni online oferă chiar tranzacții fără comisioane pentru anumite active.
* Tradiționali – comisioane mai mari cu până la 70%, justificate prin servicii personalizate și consultanță.
Accesibilitate
* Online – tranzacționare 24/7, de oriunde ai acces la internet (în funcție de piețele pe care le urmărești, desigur)
* Tradiționali – limitat la orele de program (de regulă 9 – 20:00) și, de obicei, necesită cel puțin apeluri telefonice, dacă nu chiar prezență fizică.
Viteza de execuție
* Online – tranzacții instantanee, aspect extrem de impotant în piețele volatile, care da, nu sunt neapărat specifice acțiunilor, dar chiar și aici pot apărea momente de volatilitate intensă care pot fi speculate.
* Tradiționali – pot exista întârzieri datorită procesului care ar fi următorul: suni brokerul, îi spui ce active vrei să îți cumpere, el trebuie să ia acces asupra contului tău și abia apoi să execute ordinul. Toți acești pași înseamnă minute bune pierdute, care te pot costa bani.
Gama de produse
* Online – acces la o varietate acceptabilă de piețe și instrumente financiare.
* Tradiționali – cu toate că pot oferi acces la o varietate mai mare de piețe, pot fi limitați din punct de vedere al cunoștințelor la anumite piețe sau produse.
Suport și consultanță
* Online – de obicei, suport prin chat sau e-mail, unii oferă și robo-advisors. Din păcate, acest suport este unul lent, primești răspunsul în câteva ore cel mai adesea, dacă nu chiar zile.
* Tradiționali – consultanță personalizată și relații pe termen lung cu un broker dedicat.
Instrumente de analiză
* Online – platforme avansate cu grafice în timp real, screeners și alte instrumente analitice.
* Tradiționali – pot oferi rapoarte de analiză detaliate cu explicații din partea brokerului de acțiuni, dar instrumentele interactive oferite clientului sunt mai puțin comune.
Educație
* Online – resurse educaționale vaste, webinarii și tutoriale video.
* Tradiționali – educație mai personalizată, dar poate fi mai limitată ca și resurse.
În timp ce balanța înclină spre brokerii online pentru majoritatea investitorilor moderni, în special pentru începători și investitorii activi, brokerii tradiționali își păstrează relevanța pentru cei care preferă o abordare mai personalizată sau au portofolii complexe.
Pro Tip: Indiferent de alegere, asigură-te că brokerul tău este reglementat de autoritățile financiare relevante (de exemplu, ASF în România) pentru a-ți proteja investițiile.
Brokeri acțiuni online vs tradiționali, concluzii
Brokerii de acțiuni online oferă avantaje semnificative în termeni de cost, accesibilitate și varietate de instrumente.
Cu toate acestea, factorul uman oferit de brokerii tradiționali poate fi neprețuit în momente de volatilitate extremă sau pentru strategii de investiții complexe.
Alegerea finală depinde de stilul tău de investiții, experiență și preferințe personale.
Riscuri în utilizarea serviciilor de brokeraj
Cu toate că suntem siguri că până aici deja ți-au venit în cap o mulțime de potențiale riscuri cu care vin brokerii de acțiuni, ne-am gândit că ar fi totuși o idee bună să le expunem noi pe cele mai importante:
Riscul de piață
Fluctuațiile pieței pot duce la pierderi semnificative. Studiile arată că aproximativ 95% din traderii care se concentrează pe day trading înregistrează pierderi. Iar aceste pierderi se datorează riscului de piață.
Diversificarea și o viziune pe termen lung sunt cheia pentru a atenua acest risc.
Riscul operațional
Erorile sistemului, întreruperile de conectivitate sau problemele tehnice ale platformei pot duce la executarea întârziată sau eronată a ordinelor tale sau chiar blocarea lor cu totul (vezi povestea Robinhood/GME).
Asigură-te că brokerul tău are sisteme de backup robuste și că nu a fost implicat în scandaluri privind ordinele clienților.
Riscul de lichiditate
În perioade de volatilitate extremă, s-ar putea să nu poți vinde rapid anumite active fără a suporta o pierdere semnificativă.
Concentrează-te pe acțiuni cu volume de tranzacționare mari pentru a minimiza acest risc.
Riscul de reglementare
Schimbările în reglementări pot afecta dramatic anumite sectoare sau instrumente financiare. Vezi ce s-a întâmplat cu bursele din țara noastră atunci când Guvernul a anunțat aplicarea acelei „Taxe pe lăcomie”.
Fii la curent cu mediul legislativ al piețelor în care investești.
Riscul de contraparte
Există posibilitatea ca brokerul să intre în faliment. Deși rară, această situație poate pune în pericol fondurile tale.
Alege brokeri reglementați și cu reputație solidă pentru a minimiza acest risc, precum cei prezentați în acest ghid.
Riscul valutar
Pentru investițiile internaționale, fluctuațiile cursului valutar pot eroda profiturile sau amplifica pierderile tale.
În medie, volatilitatea zilnică a majorității perechilor valutare majore este de 0.5-1%, iar tu poți resimți din plin acest efect.
Recomandări finale pentru alegerea brokerului optim
Credem că am creat de departe cel mai detaliat ghid din țara noastră privind alegerea unui broker de acțiuni.
Acum ne dorim să încheiem prin oferirea de câteva sfaturi finale care sperăm să îți facă aceată alegere ceva mai ușoară, urmate de câteva întrebări frecvente pe care le-ai putea avea despre brokeri și câteva păreri personale sau concluzii ale articolului, dacă vrei:
Evaluează-ți obiectivele și stilul de investiții: Ești un investitor pe termen lung sau te interesează tranzacționarea activă? Răspunsul va influența semnificativ alegerea brokerului.
Compară comisioanele și taxele ascunse: Nu te lăsa păcălit de promisiunile de „zero comisioane”. Verifică întotdeauna structura completă a taxelor și asigură-te că înțelegi cum funcționează acestea.
Testează platforma de tranzacționare: Utilizează conturile demo oferite de brokerii de acțiuni pentru a te familiariza cu interfața și instrumentele oferite.
Verifică reglementarea și protecția investitorilor: Alege brokeri supravegheați de autorități recunoscute precum ASF, FCA, entități din UE sau SEC.
Analizează gama de produse oferite: Asigură-te că brokerul oferă acces la piețele și instrumentele care te interesează.
Evaluează resursele educaționale și de cercetare: Un broker bun îți va oferi materiale educaționale, analize de piață și instrumente de cercetare de calitate.
Citește recenzii și opinii ale altor utilizatori: Dar fii atent la recenziile plătite sau părtinitoare și mai ține cont de ceva – scrierea unei recenzii implică niște pași suplimentari de regulă, astfel că vei da de mult mai multe astfel de opinii venite din partea persoanelor nemulțumite vs cele mulțumite.
Întrebări frecvente despre brokeri de acțiuni
Poți cumpăra acțiuni fără broker?
Tehnic, este posibil, dar extrem de dificil și ineficient. Doar 0.5% din investitorii retail reușesc să tranzacționeze direct la bursă.
Brokerul oferă acces la piețe, execută ordine și furnizează instrumente analitice esențiale. Fără broker, ai fi limitat la tranzacții private sau la programe directe de cumpărare de acțiuni ale companiilor, care sunt rare și extrem de restrictive.
Care este rolul unui broker de acțiuni?
Brokerul de acțiuni acționează ca intermediar între investitori și burse. În medie, un broker execută peste 1000 de tranzacții zilnic pentru clienții săi.
În plus, îți oferă acces la piețe, execută ordine, furnizează analize și cercetări de piață, și asigură conformitatea cu reglementările. Brokerul facilitează tranzacțiile rapide și eficiente, esențiale în piețele volatile de astăzi.
Care sunt avantajele și dezavantajele utilizării unui broker de acțiuni?
Avantajele includ:
- Acces la o sumedenie de produse de pe multiple piețe globale
- Execuție rapidă a ordinelor
- Instrumente analitice avansate
- Instrumente specifice dedicate diferitor tipuri de investitori
- Investitorii care folosesc brokeri au, în medie, randamente cu 2-3% mai mari anual față de puținii care au succes pe cont propriu
Dezavantajele pot fi:
- Comisioanele, care pot eroda profiturile investitorilor
- Potențialul conflict de interese în recomandările brokerului
Cum influențează tehnologia serviciile oferite de brokerii de acțiuni?
Tehnologia a revoluționat serviciile de brokeraj.
Peste 80% din tranzacțiile bursiere sunt acum executate algorithmic. Platformele mobile permit tranzacționarea 24/7, iar inteligența artificială oferă analize personalizate.
Robo-advisors automatizează gestionarea portofoliilor, reducând costurile. Tehnologia blockchain promite tranzacții mai rapide și mai sigure, transformând radical industria de brokeraj.
Ce este important de știut despre impozitarea câștigurilor obținute prin brokeri de acțiuni?
În România, câștigurile din tranzacții bursiere sunt impozitate cu 10% din profitul net anual. Brokerul emite un raport anual al tranzacțiilor, esențial pentru declarația fiscală. Pierderile pot fi compensate cu profiturile din același an fiscal.
Este foarte important să păstrezi o evidență detaliată a tranzacțiilor și să consulți un expert fiscal pentru optimizarea impozitării.
Iar acum, nota finală. În funcție de profilul tău de investitor, de idealurile și de experiența ta, credem că cel mai bun broker acțiuni din România ar fi:
Pentru investitorii începători:
- eToro: Îți oferă o platformă intuitivă și funcția de copy trading, ideală dacă înveți.
- XTB: Resurse educaționale excelente și o interfață prietenoasă.
Pentru acțiuni internaționale:
- Freedom24: Îți oferă acces la peste 40.000 de acțiuni din 15 burse globale.
Pentru IPO-uri:
- Freedom24: Îți oferă acces la numeroase IPO-uri, inclusiv unele indisponibile prin alți brokeri.
Pro Tip Final: Nu te grăbi să alegi un broker doar pentru că îți oferă un bonus de bun venit atractiv. Concentrează-te pe costuri pe termen lung, calitatea execuției și alinierea cu obiectivele tale de investiții.
Indiferent de alegerea pe care o faci, amintește-ți că educația financiară continuă și disciplina în respectarea strategiei de investiții sunt cheia succesului tău pe termen lung în piețele financiare.
